基金折价率（封闭式基金折价率）

今天给大家分享一个关于基金折价率(封闭式基金折价率)的问题。以下是这个问题的总结。让我们来看看。

基金折价率是什么意思？基金折价率是如何形成的

基金折价率是什么意思？基金折价率是如何形成的？

基金折价率是指封闭式基金的市场价格低于资产净值的程度。因为封闭式基金交易的是证券，交易价格受市场供求关系影响，不反映基金净值。封闭式基金的交易价格与其净值相比，存在溢价和折价现象。当封闭式基金在二级市场的交易价格低于实际净值时，就会出现折价现象。基金折价率为什么会形成？让我们看一看。

一、流动性损失

基金所有权的高度集中和基金之间的交叉持股，影响了基金持有的流动性。在投资者看来，以基金份额市值计算的基金不能反映基金的真实价值，而是需要扣除流动性不足可能造成的净损失，直接导致基金在二级市场的价格低于其净值；

第二，双重交易成本。

买卖股票时，基金需要支付交易费用。交易费用一方面包括买卖股票支付的佣金，另一方面包括卖出股票导致股价下跌造成的净亏损。

第三，投资者的非理性行为。

在二级市场买入的投资者，一般不是想变现后实现资产增值，而是想在二级市场高价卖出，获取差价收益。公司业绩、市场供求、市场环境等因素都会影响其价格。

什么是封闭式基金折价率，如何计算？

1.折扣的定义

当封闭式基金在二级市场的交易价格低于实际净值时，这种情况称为“折价”。

贴现率的定义

折价率的内涵是指单位市场价格相对于基金份额净值的损失。因此，封闭式基金的折价率定义如下:封闭式基金的折价率是指基金份额净值与封闭式基金份额市价的差额与基金份额净值的比值。

保险费率的定义

溢价率是指单位市场价格与基金份额净值的差额与基金份额净值的比值。

2.计算公式

贴现率计算公式

折价率=(基金份额净值-单位市价)/基金份额净值×100×(1)

根据这个公式，我们可以看到:(1)折价率大于0(即净值大于市价)；

(2)当折价率小于0(即净值小于市价)时，为溢价。

除了投资目标和管理水平，折价率是评价封闭式基金的重要因素。

保险费率的计算公式

溢价率=(单位市场价格-基金份额净值)/基金份额净值×100%(2)

注:(1)当单位市场价格大于基金份额净值时，溢价率大于零，称为溢价；

(2)当单位市场价格小于基金份额净值时，溢价率小于零，称为折价。

基金折价率高好还是低好？从这些角度分析

；基金折价率作为衡量封闭式基金与净资产差额的指标，在基金投资中被不断使用。那么对于投资者来说，基金折价率是高还是低呢？今天我们就来看看基金折价率的相关内容。

基金贴现率

基金的折价率是指封闭式基金的市价在15元，净值在20元，所以我们说它的折价率是:(15-20)/20=-25%。

基金的折价率是高还是低？

一般来说，折价率与基金规模和清算周期呈正相关关系，这也在一定程度上反映了投资者对基金管理水平的认可程度，也就是说，折价率低的基金通常表现优于行业平均水平。

然而，对于金融市场来说，有许多复杂的因素。对于市场来说，仅仅从折价率是无法全面衡量基金未来的成长能力的。还要对整个基金公司的资产管理进行分析研究，结合市场的阶段性特征，分析高折价率的原因和影响。

贴现率的大小

1.开放式基金

贴现率始终为零。因为开放式基金的市价是以净值为基础的，市价和净值是一样的，永远不会有折价。

2.封闭式基金

但当股市大幅上涨时，市场价格可能会超过净值，是净值的几倍。在这种情况下，没有贴现率，但有保险费率。

一般来说，封闭式基金对交易价格折价是正常的。除了重要的投资目标和管理水平，封闭式基金的折价率是评价封闭式基金的重要因素，封闭式基金折价率高的投资者具有一定的投资机会。

关于基金折价率是高是低说了这么多，希望对大家有帮助。温馨提醒，理财有风险，投资需谨慎。

什么是折价率

简单来说，折现率就是单位市值与真实价值之间的折现。比如我们在街上花了100元钱买了一斤水果，到家的路上水果就坏了，所以现在这些水果的价值可能只有50元。那么，在这个水果上，我们目前的折扣率是50%，也就是说我们损失了一半的水果。



在金融学中，折价率常用于封闭式基金，即基金份额净值与单位市价的差额与基金份额净值的比值。这个比例可以直接让投资者知道这个基金的投资价值，同时也可以从一个侧面给投资者一些套利的机会。当然折现率的应用还是很多的，而且不仅仅是这一方面。



当封闭式基金在二级市场的交易价格低于实际净值时，这种情况称为“折价”。折价率=(单位净份额-单位市场价格)/单位净份额。根据这个公式，当折价率大于0(即净值大于市价)时，为折价，当折价率小于0(即净值小于市价)时，为溢价。除了投资目标和管理水平，折价率是评价封闭式基金的重要因素。国外解决封闭式基金大幅折价的方法有:封闭转开放、基金提前清算、基金要约收购、基金份额回购、基金管理与分配等。

基金里的折价率是什么意思

基金折价率是指封闭式基金的市场价格低于资产净值；NAV).

比如一只封闭式基金的市价是17元，净值是20元，我们就说它的折价率是(17-20)/20=-15%。

基金折价率是指封闭式基金的市场价格低于资产净值；NAV).

比如一只封闭式基金的市价是17元，净值是20元，我们就说它的折价率是(17-20)/20=-15%。

封闭式基金有折价率很正常。但股市前十年会出现净值NAV 20元，市价溢价60元的状态。

目前没有折扣率，只有溢价率。

根据国内外的经验，封闭式基金对其交易价格进行折价是正常的。

除了投资目标和管理水平，封闭式基金的折价率是评价封闭式基金的重要因素，封闭式基金折价率高的投资者具有一定的投资机会。

至于开放式基金，折价率永远为零。

因为开放式基金的市价是基于净值的，净值NAV是20元，市价是20元，所以永远不会有折价。

什么是基金的溢价和折价？什么情况下买最好？

基金折扣率:

当封闭式基金在二级市场的交易价格低于实际净值时，这种情况称为“折价”。折价率=(单位净份额-单位市场价格)/单位净份额。根据这个公式，当折价率大于0(即净值大于市价)时，为折价，当折价率小于0(即净值小于市价)时，为溢价。除了投资目标和管理水平，折价率是评价封闭式基金的重要因素。国外解决封闭式基金大幅折价的方法有:封闭转开放、基金提前清算、基金要约收购、基金份额回购、基金管理与分配等。

基金净值:

按照每个营业日的市场收盘价计算的共同基金所拥有的总资产，扣除该日基金的成本和费用后，即为该日基金的净资产。除以当日基金发行的总单位数，即为单位净值。

溢价率:指权证到期时，标的资产价格需要向有利于投资者的方向变动，使持有人达到盈亏平衡，即盈亏平衡的百分比。认股权证的溢价率是指如果要达到盈亏平衡点，标的证券需要上涨的百分比。

举个折扣的例子:

如果英镑/美元的价格是1.5030/40。SwapPoint (Swappoint)以大左小右的方式排列。英镑隔夜拆借的双向利率分别为:4.00%(存款)和-4.25%(贷款)。隔夜美元借款的双向利率为:2.25%(存款)和-2.50%(贷款)。规则

1.买入英镑/美元。上例计算的兑换点为-0.63；

2.卖出英镑/美元的计算方法如下:

1.5030×(2.25%-4.25%)×1天/360天=-0.000083。

即SwapPoint为-0.83。

因此，英镑/美元的隔夜交换点为0.83/0.63个基点。

这是市场上贴现的专业用法。

什么时候买基金都好。关键是你是否长期持有它们。市场调整的时候，是基金买入最多的点位！

这足以引入基金折价率。感谢您花时间阅读本网站的内容。别忘了在这个网站上搜索更多关于封闭式基金折价率和基金折价率的信息。

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